Новости/Аналитика

Долгосрочное лидерство в секторе, эксплуатирующем лечебные свойства конопляного растения, формируется не объемами экспорта, а сочетанием промышленной базы, внутреннего клинического спроса, научных исследований и регуляторной согласованности. Для Украины это означает целесообразность поиска собственных ниш и моделей развития, которые минимизируют конкуренцию с глобальными экспортными гигантами и опираются на легальные, инновационные и ориентированные на внутренний рынок форматы использования терапевтического потенциала конопляного растения.

Наши коллеги с Пиренейского полуострова поделились аналитическим материалом, который ложится в основу дальнейших действий соответствующих структур Португалии, а также Испании эксплуатирующих терапевтические свойства конопляного растения. Представителям национального рынка современного коноплеводства имеет смысл ознакомиться с его основными тезисами для того, чтобы принять стратегически правильное решение о целесообразности вложений в рынок медицинской конопли Украины либо поиске альтернативных путей, способствующих появлению украинской каннабиноидной продукции как минимум на внутреннем рынке нашей страны.  

На сегодня Испания и Португалия совместно экспортируют около 50 тонн соцветий терапевтически активной конопли в год - примерно 15% от мирового объема торговли, уступая по этому показателю только Канаде. Обе страны в данном сегменте рынка современного коноплеводства достигли промышленной зрелости и международной интеграции, однако сталкиваются с внутренними ограничениями из-за одних из самых жестких правил доступа потребителей к лечебным свойствам растения в Европе. В результате сформировалась экосистема, которая движет европейским рынком медицинской конопли, в значительной степени исключая самих иберийских потребителей. В данном материале рассматривается, как полуостров стал ключевым узлом в глобальных цепочках поставок, почему его промышленная мощь пока не подкреплена внутренней легитимностью и что потребуется для превращения полуострова из экспортного коридора в настоящего европейского лидера сектора конопляного рынка, эксплуатирующего терапевтические свойства растения.

Доминирование Иберийского полуострова как европейского центра переработки и экспорта

В то время как ряд европейских стран, от Нидерландов до Дании и Македонии, развивают производство терапевтически активной конопли, Иберийский полуостров представляет собой единственную в Европе полностью интегрированную цепочку создания стоимости: генетическая разработка; низкозатратное выращивание в соответствии с надлежащей практикой выращивания (GАCP); производство в соответствии с надлежащей производственной практикой ЕС (EU-GMP); обучение; анализ; разработка рецептур; упаковка; клинические испытания; и трансграничная дистрибуция.

Эта тесная взаимозависимость превратила Пиренейский полуостров в основу европейского снабжения медицинской коноплей, которая укрепилась благодаря взрывному росту немецкого импорта - с 32,5 тонн в 2023 году до более чем 160 тонн, прогнозируемых на 2025 год. Значительная часть этих объемов, как прямых, так и косвенных, проходит через португальские или испанские предприятия, прежде чем попасть в немецкие аптеки.

Экспорт медицинской конопли в Германию

Стремительный рост экспорта медицинской конопли из Португалии, с 709 кг в 2019 году до более чем 33 тонн за первые восемь месяцев 2025 года, отражает продуманную стратегию, основанную на природных преимуществах, квалифицированной рабочей силе и гибкой, но строгой нормативно-правовой базе. Модель лицензирования “Infarmed” позволяет выращивать каннабис в соответствии со стандартами GACP и использовать его в производственных цепочках, соответствующих стандартам EU-GMP, что позволяет Португалии выступать как в качестве первичного производителя, так и в качестве центра переработки для международных поставок. Десятки лицензированных площадок - 37 производителей, 24 переработчика и почти 50 экспортеров - превратили страну в крупнейшую в Европе зону переработки терапевтически активной конопли.

Путь Испании был иным, но столь же стратегическим: в то время как Португалия извлекла выгоду из гибкости в лицензировании, промышленное присутствие Испании до сих пор было сосредоточено на нескольких крупных высокотехнологичных фармацевтических проектах. Благодаря обязательному внедрению стандартов EU-GMP по всей цепочке поставок, испанские операторы создали одни из самых современных производственных, стерилизационных и контрольных инфраструктур в Европе. Такие предприятия, как “Medalchemy” (Curaleaf) или “Ionisos”, стали незаменимыми для континентальных цепочек поставок, перерабатывая не только цветы, выращенные в Испании, но и импорт из Португалии и других стран. Согласно последнему отчету о рынке каннабиса в Испании, из 22 тонн, разрешенных к экспорту из Испании в этом году, только около 8 тонн было выращено внутри страны; остальная часть прошла экстракцию, стерилизацию или дополнительную обработку на испанских предприятиях, прежде чем вернуться в Португалию или отправиться в Германию, Великобританию или Швейцарию.

Однако эта модель не лишена недостатков. Недавние изменения в процедурах отчетности в Португалии создали неожиданное узкое место: несколько операторов сейчас накапливают тонны импортных цветов, ожидая экспортных лицензий. Публичное заявление “Infarmed” о том, что «большая часть» португальского экспорта поступает из отечественного производства, контрастирует с видимым объемом канадского и других стран, хранящегося на складах. Между тем, строгие требования надлежащей производственной практики ЕС (GMP) ограничивают гибкость Испании в области переработки в масштабах, сопоставимых с португальскими, что ставит две половины полуострова в структурно различное, хотя и взаимодополняющее, положение. Пять из девяти обладателей действующих коммерческих лицензий в Испании специализируются на генетике, а их основными клиентами являются португальские производители. Между тем, большой объем производства в Португалии, соответствующий стандартам GACP и EU-GMP, обеспечивает высокомаржинальные материалы для переработчиков в обеих странах.

Можно говорить о том, что Пиренейский полуостров стал европейским центром переработки, фармацевтическим коридором, по которому медицинская конопля перемещается по всему миру, прежде чем попасть на основные потребительские рынки континента: в Германию, Великобританию и Польшу.

Внутренний парадокс: промышленная мощь, минимальный доступ для пациентов

Самое большое противоречие иберийской модели носит внутренний характер. Хотя Испания и Португалия создали одну из самых развитых экосистем по производству медицинской конопли в мире, доступ к фармацевтическим препаратам внутри стран остается одним из самых слабых в Европе. 

Португалия, несмотря на бум экспорта, выдала всего 757 упаковок рецептурных каннабиноидных лекарств за первые девять месяцев 2024 года - на 33% меньше, чем за аналогичный период предыдущего года, несмотря на то, что почти 80% медицинских работников признают их терапевтическую пользу. Однако их назначение по-прежнему затруднено административными сложностями, недостатком обучения и отсутствием возмещения затрат. Потребители сталкиваются с фрагментированной системой, в которой отсутствуют интегрированные сети, связывающие производителей, врачей и аптеки. Этот разрыв между успехом отрасли и ограниченным спросом со стороны пациентов делает Португалию зависимой от внешних циклов спроса и подверженной регуляторным или логистическим потрясениям.

Ситуация в Испании еще более ограничительная. Королевский указ 903/2025 легализовал медицинскую коноплю, но ограничил ее отпуск только больницами и препаратами на основе экстрактов. Аптеки по-прежнему не могут отпускать значительную часть изделий каннабиноидного рынка, врачи общей практики не могут выписывать рецепты, а ингаляционные формы, включая лекарственные соцветия, остаются вне закона. Несмотря на то, что до 8 миллионов испанцев потенциально могут получить пользу от каннабиноидной терапии, и более 250 000 уже проходят лечение каннабиноидами, ожидается, что лишь небольшая часть получит легальный доступ в первые годы после вступления закона в силу. Между тем, в этом году Испания экспортирует около 10 тонн соцветий и препаратов, сертифицированных по стандарту EU-GMP, для лечения пациентов в Великобритании и Германии.

Экспорт цветов медицинской конопли из Испании

 Таким образом, обе системы объединяет фундаментальная уязвимость: они являются в первую очередь экспортными рынками и вторичными рынками доступа к лекарствам. Эта асимметрия подрывает долгосрочную конкурентоспособность, поскольку страны, не имеющие собственных программ клинических исследований, не могут получить данные из реальной клинической практики, обеспечить осведомленность врачей и наладить механизмы обратной связи для инноваций - факторы, которые в конечном итоге определяют глобальное лидерство в фармацевтической отрасли.

Нестабильность международной торговли усиливает этот риск. Недавние проблемы с португальским экспортом, неопределенность в регулировании в Германии в отношении телемедицины и моделей почтовой торговли, а также появление новых конкурентов, таких как Таиланд и Чехия, демонстрируют опасность чрезмерного аутсорсинга в промышленном производстве. Изменение динамики немецкого импорта или скандал с нарушением нормативных требований на иберийском предприятии могут существенно подорвать доходы полуострова в данном сегменте современного коноплеводства, не смотря на его огромный потенциал. 

От экспортной платформы к европейскому лидерству

Если Испания и Португалия хотят укрепить свои позиции в качестве доминирующего сегмента современного коноплеводства эксплуатирующего лечебные свойства конопляного растения в Европе, следующий этап должен выйти за рамки переработки и объемов экспорта. Модель, основанная исключительно на поставках на внешние рынки, по своей природе уязвима; модель, сочетающая экспорт с клиническим лидерством на внутреннем рынке, становится стратегически непоколебимой.

Для Португалии это означает упрощение процедур выписки рецептов, интеграцию учебных модулей в медицинские учебные программы, установление доплат за основные показания и более прямое взаимодействие производителей с аптеками и врачами. Надежный внутренний рынок - даже небольшой - снизил бы зависимость от немецких циклов закупок и позволил бы португальским компаниям внедрять инновации в области рецептур, генетики и клинического применения.

Для Испании прогресс требует полного внедрения и преодоления ограничительных мер, установленных указом RD 903/2025. Разрешение отпуска лекарств в аптеках, расширение показаний и лекарственных форм посредством фармакопейных монографий, авторизация экспериментальных программ доступа к лекарственным формам в виде цветков и ингаляционных препаратов, а также внедрение телефармацевтических услуг позволят начать преодоление разрыва между промышленной и клинической сферами. Испания обладает потенциалом стать ведущей страной в области клинических исследований, но только если политические структуры позволят ученым проводить крупномасштабные эксперименты и наблюдательные исследования.

Возможность очевидна. Португалия и Испания уже экспортируют больше терапевтически активной конопли, чем любой другой регион мира, за исключением Канады. Они обладают беспрецедентными климатическими преимуществами, огромным кадровым резервом в сельскохозяйственной и фармацевтической отраслях, а также интегрированной промышленной базой, охватывающей все этапы - от генетики до производства в соответствии с надлежащей производственной практикой ЕС (EU-GMP). Чего им не хватает, так это институциональной согласованности для преобразования этой промышленной мощи в клиническое внедрение, лидерство в инновациях и влияние на регулирующие органы.

Если Испании и Португалии не удастся преодолеть этот разрыв, они рискуют остаться в качестве приходящего в упадок торгового коридора, управляя европейской экосистемой медицинской конопли, но не внося в нее никакого вклада. Если же Иберийскому полуострову удастся преодолеть этот разрыв, он не только продолжит оставаться европейской фабрикой, но и станет ее центром притяжения.

Выводы: представленный материал убедительно демонстрирует, что Испания и Португалия достигли высокой степени промышленной зрелости в сегменте медицинской конопли, сформировав уникальный для Европы, полностью интегрированный производственно-экспортный кластер. Пиренейский полуостров фактически выполняет роль фармацевтического коридора, через который проходят значительные объемы терапевтически активной конопли - как собственного производства, так и реэкспортируемого канадского сырья - к ключевым рынкам ЕС, прежде всего Германии, Великобритании и Польше. Однако данная модель развития носит односторонний и структурно уязвимый характер.

Ключевой парадокс иберийского опыта заключается в разрыве между мощной экспортной индустрией и крайне ограниченным внутренним доступом пациентов к каннабиноидной терапии. Жесткие и фрагментированные регуляторные режимы Португалии и Испании сдерживают формирование внутреннего спроса, клинических программ и системной медицинской практики, что лишает эти страны возможности конвертировать промышленное лидерство в устойчивое фармацевтическое и научное доминирование. В результате их позиции зависят от внешних рынков, прежде всего от немецкого импорта, а также от стабильности международной регуляторной и логистической среды.

В условиях нарастающей конкуренции со стороны Канады, а также новых игроков - Таиланда и Чехии, - экспортно-ориентированная модель без развитого внутреннего рынка становится все менее устойчивой. Любые изменения во внешнем спросе, регуляторные корректировки или репутационные риски способны существенно подорвать экономику иберийского коноплеводства, несмотря на его текущие объемы и инфраструктурные преимущества.

Для Украины данный опыт имеет принципиальное стратегическое значение. Он показывает, что ставка исключительно на культивирование медицинской конопли как экспортного сырья в условиях отсутствия зрелого внутреннего рынка, клинических программ и институциональной поддержки сопряжена с высокими рисками и ограниченной инвестиционной перспективой. Напротив, более рациональной и потенциально устойчивой стратегией может стать развитие проектов, связанных с использованием терапевтического потенциала технической конопли терапевтической направленности: законное выращивание на дому, локальная переработка и создание продуктов питания, косметических, трансдермальных средств и добавок на основе уже выращиваемого в стране сырья.

Таким образом, ключевой урок иберийского кейса заключается в том, что долгосрочное лидерство в секторе, эксплуатирующем лечебные свойства конопляного растения, формируется не объемами экспорта, а сочетанием промышленной базы, внутреннего клинического спроса, научных исследований и регуляторной согласованности. Для Украины это означает целесообразность поиска собственных ниш и моделей развития, которые минимизируют конкуренцию с глобальными экспортными гигантами и опираются на легальные, инновационные и ориентированные на внутренний рынок форматы использования терапевтического потенциала конопляного растения.

< Предыдущая статья     Следующая статья >